Криптовалюты на протяжении последнего десятилетия стали предметом активного обсуждения в финансовом мире. Они возникли как децентрализованная альтернатива традиционным валютам и привлекли внимание инвесторов благодаря возможности высокой доходности и отсутствию жесткого регулирования.
Однако рынок криптовалют также тесно связан со значительными рисками, среди которых ключевую роль играет высокая волатильность. Федор Иванов, директор по аналитике компании «Шард», отмечает, что криптовалюты уже стали значительной частью финансового рынка.
Несмотря на то что их капитализация пока уступает традиционным активам, криптовалюты становятся все более чувствительными к макроэкономическим факторам, аналогично акциям и другим финансовым инструментам. Высокая волатильность криптовалют, которая может как привлекать инвесторов за счет потенциальных быстрых прибылей, так и отталкивать их из-за значительных рисков, требует внимательного анализа.
Инвесторам полезно понимать факторы, способствующие этой волатильности, что позволяет делать более обоснованные инвестиционные решения. Одним из важных факторов, влияющих на колебания цен на криптовалюты, являются изменения в макроэкономике, включая решения Федеральной резервной системы США относительно процентных ставок.
Криптовалюты, как высокорисковые активы, сильно зависят от процентных ставок. Понижение ставок Федеральной резервной системы (ФРС) предоставляет инвесторам больше возможностей для получения недорогих займов, что приводит к росту интереса к криптовалютам.
В то время как ужесточение денежно-кредитной политики вызывает падение их привлекательности, поскольку инвесторы стремятся к более безопасным вложениям. Это было особенно заметно во время падения крипторынка, вызванного повышением процентных ставок, что привело к так называемой «криптозиме».
Предыдущие банкротства крупных бирж, например «FTX», также негативно повлияли на рынок, и восстановление началось лишь после смягчения политики ФРС. Эти события подчеркивают чувствительность криптовалют к репутационным рискам и необходимость для инвесторов следить за актуальными новостями.
Пример проекта «TON» (Telegram Open Network) также показывает важность независимости криптовалют от отдельных личностей. После ареста Павла Дурова курс токена упал на 30%, демонстрируя, что риски, связанные с известными фигурами, могут серьёзно повлиять на экономику проекта, даже в условиях растущего рынка.
В настоящее время криптовалюты, подходящие для долгосрочных инвестиций, характеризуются высокой степенью децентрализации и низкой зависимостью от отдельных компаний или лиц.
Наиболее надежными из них считаются биткоин и лайткоин, а также эфириум, несмотря на существующие регуляторные риски, такие как внимание со стороны Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC), которое может повлиять на его статус в будущем.
Биткоин, как самая децентрализованная и крупная криптовалюта, демонстрирует стабильность и устойчивость, особенно в период рыночной нестабильности. Например, в марте 2023 года, во время банковского кризиса в США, стоимость биткоина увеличилась, в то время как многие альткоины и стейблкоины показали снижение цен.
Это связано с тем, что биткоин воспринимается как «безопасная гавань» в кризисных ситуациях, что привлекает инвесторов и способствует стабилизации его цены.
Инвесторам, рассматривающим криптовалюты как долгосрочный актив, важно понимать факторы, влияющие на волатильность. Хотя высокая волатильность может принести доход на краткосрочных спекуляциях, она также увеличивает риск ощутимых убытков.
Поэтому многие выбирают более стабильные криптовалюты, такие как биткоин, которые имеют меньшую зависимость от внешних факторов и считаются относительно надежными активами для долгосрочных вложений.
В последние годы наблюдается значительный рост интереса к криптовалютам как инвестиционному инструменту. Эта тенденция во многом связана с развитием глобального регулирования, принятием криптовалют в развитых странах и появлением инвестиционных продуктов для институциональных инвесторов, таких как криптовалютные ETF.
Ведущие экономики мира внедряют нормативные базы для криптовалют, что создает дополнительные стимулы для крупных инвесторов и увеличивает доверие к этому рынку.
Ранее считавшиеся высокорисковыми активами, криптовалюты теперь рассматриваются как альтернативный способ защиты от инфляции. Это привлекает внимание как индивидуальных, так и институциональных инвесторов. Одним из ключевых факторов стало присутствие крупных институциональных игроков, которые повысили ликвидность и стабильность на рынке, укрепив доверие со стороны розничных инвесторов.
В условиях растущей инфляции во многих странах, такие криптовалюты, как биткоин, воспринимаются как защитный актив и способ сохранения капитала.
Интерес к криптовалютам также растет в России. По данным компании «Шард», объем операций с криптовалютами в первой половине 2024 года составил более 3 триллионов рублей, а в II полугодии 2023 года, по данным Банка России, он достиг 4,5 триллиона рублей.
Эти цифры показывают стабильный интерес россиян к криптовалютам и их активное участие на данном рынке.
С растущей популярностью криптовалют увеличивается и количество платформ для их покупки. Однако на фоне легальных и надежных сервисов появляются мошеннические, которые заманивают инвесторов обещаниями баснословной прибыли. Важно научиться различать легальные и мошеннические криптоплатформы, чтобы защитить свои финансы.
Первый признак мошенничества – это обещания гарантированной прибыли или чрезмерно высоких доходов без упоминания рисков. Реальные инвестиции всегда подразумевают возможные потери, и никто не может дать 100% гарантию дохода. Следующий момент – отсутствие технической документации. Легальные платформы предоставляют информацию о своих токенах и монетах, в то время как недобросовестные сервисы могут скрывать подобные данные.
Также стоит обратить внимание на рекламные практики. Мошенники часто используют агрессивные методы продвижения, пытаясь заставить инвесторов вложиться «здесь и сейчас», не дав им времени на размышления о рисках. Если же вам не удается выяснить, кто стоит за платформой и как она управляется, это может быть тревожным сигналом. Надежные сервисы всегда открывают информацию о своей управляющей компании.
Кроме того, стоит выбирать только лицензированные платформы, которые работают в регулируемых юрисдикциях, таких как Сингапур, ЕС или Гонконг. Это обеспечивает определенную защиту интересов инвесторов. Многие международные биржи, действующие в России, также зарегистрированы в подобных юрисдикциях, что подтверждает их легитимность. В то время как местные биржи могут работать в неопределенном правовом поле, что повышает риски для пользователей.
Помимо этого, политическая обстановка может ограничить выбор надежных площадок для российских инвесторов. Поэтому всегда стоит тщательно исследовать платформу перед вложением, чтобы снизить вероятность столкнуться с мошенничеством. Придерживайтесь вышеперечисленных советов, и вы сможете уверенно ориентироваться в мире криптоинвестирования.
