Японская инвестиционная компания Metaplanet начала активно приобретать биткоин, что стало значительным событием на криптовалютном рынке. По плану, к 2027 году компания намерена купить 210 тыс. BTC, начиная с 2026 года, когда ожидается увеличения запасов до 100 тыс. BTC, тогда как в данный момент Metaplanet владеет 8888 BTC.
Эксперты подчеркивают влияние японской экономики на курсы криптовалют, учитывая, что акции Токийской фондовой биржи (TSE) выросли более чем на 46%, что также способствует росту интереса к цифровым активам.
С момента объявления о переходе на биткоин-стратегию в апреле 2024 года, акции Metaplanet показали рост на 8600%, при этом за это время стоимость биткоина возросла на 80%, достигнув $109,5 тыс. Если компания успешно реализует свои амбициозные планы, она может стать вторым по величине держателем биткоина в мире, уступая лишь компании «Strategy».
Помимо этого, акции Metaplanet обновили многолетний рекорд, достигнув 1676 йен, что является высоким показателем со времён 2013 года. Однако следует отметить, что до исторического пика более 40 тыс. йен с 2006 года, акции компании находятся на уровне, сниженном почти на 98%.
Рынок ускорил рост после заявления о привлечении рекордных $5,4 млрд с целью покупки биткоина, что подтвердил генеральный директор компании Саймон Герович.
В начале июня 2024 года акции компании Metaplanet стали крупнейшим активом по объему торгов в Японии. Изначально начинавшая как оператор бюджетных отелей под именем «Red Planet Japan», компания позже сменила фокус на разработку программного обеспечения, а теперь специализируется на биткойнах и коммерческой недвижимости.
Специалисты Metaplanet описывают биткойн как «несуверенное» средство сбережения, которое, по их мнению, имеет потенциал роста в сравнении с традиционными валютами.
Стратегия компании заключается в долгосрочном хранении биткойнов и докупке активов, подобно тому, как делает это американская компания Strategy, руководимая Майклом Сэйлором. Финансирование покупок биткойнов Strategy осуществляется путем размещения долговых обязательств с низкими ставками.
В результате с 2020 года Strategy накопила 582 тысячи биткойнов, что составляет около 2,7% от всей эмиссии. Эти приобретения обошлись компании в приблизительно 40,79 миллиарда долларов при средней цене 70 086 долларов за биткойн.
Хотя акции Metaplanet с момента первой покупки биткойнов выросли в 86 раз, по сравнению с 25-кратным ростом акций Strategy, капитализация Metaplanet ($5,5 миллиарда) значительно уступает компании Strategy, чья капитализация составляет $107 миллиардов.
Тем не менее, рост акций Metaplanet позволяет сделать вывод о её успешной адаптации к современным тенденциям на рынке криптовалют.
Эксперты предупреждают, что стратегия накопления биткоинов через задолженность может быть рискованной и угрожает компаниям, использующим биткойн в качестве резервного актива.
В частности, компания Metaplanet подтвердила свое намерение углубиться в криптовалютный рынок, а также анонсировала открытие отеля в Токио под названием «The Bitcoin Hotel» в 2026 году. Кроме того, Metaplanet владеет эксклюзивной лицензией на издание Bitcoin Magazine в Японии, что позволяет компании содействовать популяризации и образованию о биткойне.
В апреле руководство Metaplanet назначило Дэвида Бейли, генерального директора компании BTC Inc, своим стратегическим консультантом. Бейли также является владельцем Bitcoin Magazine и организует ведущие криптоконференции в США. Он имеет опыт работы в структурах власти, будучи советником Дональда Трампа по вопросам криптовалютной политики.
Метапланет приняла решение о внедрении биткоин-стратегии в свете экономических проблем в Японии, включая высокий уровень государственного долга и слабость иены. По данным на 2024 год, Япония занимает второе место в мире по объему государственного долга, который превышает 8,7 трлн долларов, что ставит страну в уязвимое положение с точки зрения финансовой стабильности.
Япония на протяжении многих лет остается крупнейшим держателем государственного долга США, опережая даже Китай. Эксперты, такие как Андре Драгош из Bitwise, считают, что японская экономика может сыграть ключевую роль в росте биткоина.
По его мнению, опасения инвесторов относительно рынка облигаций Японии подстегнули пересмотр взглядов на биткоин как инструмент хеджирования рисков дефолта. Драгош отмечает, что «воспринимаемый риск дефолта и растущая доходность облигаций могут способствовать тому, что биткоин приблизится к отметке в $200 тыс.».
Японский центробанк, стремящийся контролировать финансовые стрессы, может стать катализатором для криптовалют. Артур Хейс, основатель BitMEX, предполагает, что введение количественного смягчения (QE) могло бы привести к росту рисковых активов, в том числе биткоина.
Однако стоит отметить, что влияние японской экономики на мировые рынки, включая криптовалютный, не всегда является положительным. Например, несколько месяцев назад продолжительное падение на японских рынках привело к значительным потерям и стало одной из крупнейших ценовых коррекций последнего времени.
